最佳答案
比方你估计在将来的某一天会获得一笔10000美元, 假如按现在即时的汇率6.25算,就是相称于62500元.但是你害怕汇率的变化可能到那一天市场汇率是6.20 如许你只能收到62000元,少了500元. 为了避免这种丧掉,就有须要在期货市场上做套值营业, 就是反向操纵一笔买卖. 比方你可能远期买入那个日子的卖出期权,打个比方,以后在市场上有人认为那一天的汇率可能是6.22,就有人开仓这个价格的卖出期权,你就可能买进同样10000美元的期权. 如许从某种含义上讲,你是锁定了部份的汇率丧掉的. 只是部份保值,固然假如市场趋向断定错误的话, 你也丧掉不到那边,最多就是期权上的丧掉,也是无限的部份, 固然假如市场是极端反应的话, 那么任何办法都不克不及断定是保值的,最多是增加丧掉. 比方到了那一天,美元汇率不跌反升, 到7.00,你应当收到70000国平易近币才对,,但在期货市场上,你就要丧掉相称的保证金,同样也是要增加收益 . 所谓套期保值,只有在猜测基本正确,在无限的不长的时光内,金额宏大年夜的情况下,为了把伤害无限转移给市场,而操纵的一种规避办法. 增加不克不及预感的丧掉,跟投机收益.