時態法與現行匯率法的比較

跨國公司在編製合併司帳報表時面對的重要成績是怎樣將各個子公司以差別貨幣表述的司帳報表折算成以母公司貨幣表示的司帳報表，即報表折算成績。因為在全部司帳時期內，各國匯率是不牢固的，因此期末在對報表停止折算時，就要抉擇恰當的匯率作為折算的根據。差其余折算根據構成差其余折算方法。現在世界各國現行的外幣報表折算方法，重要有四種：現行匯率法、活動與非活動法、貨幣與非貨幣法跟時態法。現在活動與非活動法已日趨淘汰，只在少數多少個國度應用，而貨幣與非貨幣法跟時態法雖在不雅點上有所差別，但在歷史本錢司帳下，兩者基本上是一致的。因此，報表折算方法的對破就只剩下現行匯率法與時態法之爭了。現行匯率法現行匯率法是各種折算方法中最為輕便易行的一種方法，也是最早採用的一種方法。它對全部的資產跟負債項目，都按編表日的期末匯率折算，但業主權利項目按投入資本時的歷史匯率折算，折算差額作為資產負債表的一個單獨項目「折算調劑額」，累計列示在全部者權利之下。現行匯率法的支撐者們認為，現行匯率法存在輕便易行，較易為報表利用者懂得的長處，並且折算後的資產負債表各項目仍能保持原外幣報表中各項目之間的比例關係，據此打算出來的多種財務比率，也符合子公司的現實。對現行匯率法最重要的責備是此法假設全部的資產、負債項目都裸露在匯率傷害之下，且遭受匯率傷害的程度雷同，這顯然與現實不符。其次，現行匯率法把子公司當作獨破自立運營的海內實體，對子公司的資產跟負債項目按子公司地點國的功效來計量，因此表現的是實表現實，與編製合併報表時廣泛採用的母公司現實相違背。因此，假如以按現行匯率法折算的子公司報表為基本編製合併報表，就是兩種差其余不雅念的拼湊，其成果不任何意思。時態法時態法是由美國註冊司帳師協會的研究人員列奧納德。洛倫森於1972年在其研究報告中提出的，並於1975年為財務司帳准陸尺備則委員會的第8號財務司帳原則所採用。它對貨幣性項目以及以現行本錢計價的資產採用期末匯率，其他資產跟負債項目按獲得時的歷史匯率折算，困嘩折算差額直接記入當期合併損益中。時態法的現實基本是，應當在折算後的報表上保存子公司在其本人的資產負債表上對資產跟負債所用的計價方法。主意該法的人認為，外幣報表折算的過程，現實上是將以外幣表述的報錶轉換成另一種貨幣單位重新表述的過程。在這一過程中，只應改變計量單位，而不該改變其計量基本。為了保持各資產負債項目標計量基本，對各項目應分辨按其計量所屬日期的匯率停止折算。根據這一原則，以歷史本錢計價的項目實用歷史匯率，以現行重置本錢跟可變現凈值計價的項目實用期末匯率，以將來現金流量現值計價的項目實用期末匯率。時態法最重要的長處是與編製合併司帳報表的母公司現實相一致。在母公司現實下，母公司的股東關懷的是那些能為母公司把持的海外子公司的資本在母公司國內功效的大小，而非在子公司地點國功效的大小，故應以母公司的報告貨幣作為統一的計量單位對子公司的外幣報表項目按其原有的計量屬性停止等額表述，即採用時態法停止外幣報表折算。時態法在現實上的上述長處遭到早毀很多司帳學家的青睞，被認為是為處理外幣報表折算成績供給了正確的方法。但時態法在利用過程中卻遭到了司帳實務界的抵抗，其最重要的原因是時態法下折算差額計入當期損益，使得跨國公司的合併利潤愈加多變，從而影響了跨國公司上市股票的價格。對這一批駁，筆者認為，起首，將折算差額直接計入當期損益符合當今風行的「單方面總括的收益不雅」，在現實上自圓其說；其次，時態法對跨國公司利潤的負面影響是可能經由過程充分批露信息而打消。只有在合併損益表上分辨列示折算差額跟公司當期凈利潤即可。我國的報表折算財務部於1995年7月發表的具體司帳原則徵求看法稿「外幣折算」是在充分鑒戒美、英跟國際司帳原則委員會相幹原則的基本上制訂的，採用了時態法與現行匯率法並存的方法。筆者認為，兩法並存並非最佳抉擇。起首，在跨國公司的外部，有些子公司準時態法折算其外幣報表，有些子公司按現行匯率法折算報表，以這些報表為基本編製的合併司帳報表成為多種不雅念的疊加，其報表信息的含義輕易讓報表利用者感到困惑；其次，兩種方法並存，使得跨國公司有可能把持利潤，粉飾運營事跡。比方，假如子公司地點外貨幣升值，就採用現行匯率法，將產生的折算喪掉作為股東權利的調劑項目；假如母公司地點外貨幣升值，就採用時態法，將折算利得記入當期損益。比擬而言，時態法更合適我國國情。因為中國現在仍屬資本稀缺國，在以後相稱長的時光內，國內公司對外投資的範圍跟數量不會在總資本中占很大年夜比重，並且這些公司的海外子公司的運營活動多數限於銷售母公司的產品、匯回貨款等活動，相稱於母公司在海外的延長，因此實用時態法。因此，筆者倡議我國的跨國公司在折算外幣報表時把時態法作為單一的報表折算方法。（作者單位：首都經濟貿易大年夜學司帳系）